Wall St o kilka cali wyżej, rentowności obligacji skarbowych rosną, a S&P jest o 500 cali bliżej rekordowego poziomu
W środę giełdy w USA zwyżkowały dzięki akcjom półprzewodników, a rentowność referencyjnych obligacji skarbowych w dalszym ciągu rosła do najwyższego poziomu od ponad miesiąca w obliczu ochłodzenia optymizmu w związku z rychłymi obniżkami stóp procentowych przez Rezerwę Federalną.
Obawy podażowe wynikające z rosnących napięć geopolitycznych pomogły w podwyższeniu cen ropy.
Wszystkie trzy główne indeksy giełdowe w USA były wyższe i były na dobrej drodze do tygodniowych wzrostów.
Benchmarkowy indeks S&P 500 w dalszym ciągu oscylował w granicach 1% swojego historycznego maksimum na zamknięciu.
Bardziej słoneczny niż oczekiwano odczyt nastrojów konsumentów dołączył do listy solidnych danych ekonomicznych opublikowanych w tym tygodniu, w szczególności dotyczących sprzedaży detalicznej i liczby bezrobotnych.
Te solidne wskaźniki osłabiły oczekiwania, że Fed zacznie obniżać główną stopę procentową już w marcu, zapewniając jednocześnie, że gospodarce amerykańskiej nie grozi bezpośrednio recesja.
„(Fed) wycofuje się z zakorzenionych na rynku oczekiwań dotyczących obniżek stóp procentowych, częściowo ze względu na lepsze dane ekonomiczne” – powiedział Thomas Martin, starszy menedżer portfela w GLOBALT w Atlancie.
„Założenie dotyczące lepszej gospodarki jest takie, że przy niezmienionych wszystkich innych czynnikach wywierana jest presja na wzrost inflacji, a zatem trzeba wykonać więcej pracy, aby inflacja spadła jeszcze bardziej i pozostała na niskim poziomie” – dodał Martin. „Daje im to możliwość utrzymania wyższych stóp procentowych przez dłuższy czas bez wpędzania gospodarki w recesję”.
Na ostatni rzut oka rynki finansowe wyceniły prawdopodobieństwo, że bank centralny obniży docelową stopę funduszy Fed o 25 punktów bazowych w marcu na poziomie 51,9%, w porównaniu z 76,9% tydzień temu, według narzędzia FedWatch CME.
W przyszłym tygodniu uczestnicy rynku będą w coraz większym stopniu skupiać się na wynikach za czwarty kwartał, w miarę jak sezon sprawozdawczy nabierze tempa.
Jak dotąd, według LSEG I/B/E/S, nieco ponad 10% spółek z indeksu S&P 500 opublikowało wyniki za okres październik-grudzień, z czego 85% przekroczyło oczekiwania analityków.
Indeks Dow Jones Industrial Average wzrósł o 116,06 punktu, czyli 0,31%, do 37 584,67, S&P 500 zyskał 16,72 punktu, czyli 0,35%, do 4 797,66, a Nasdaq Composite dodał 76,09 punktu, czyli 0,51%, do 15 131,73.
Europejskie akcje odwróciły wcześniejsze wzrosty, ponieważ malejące oczekiwania dotyczące obniżek stóp procentowych skierowały referencyjny indeks STOXX 600 na ścieżkę tygodniowego spadku.
Paneuropejski indeks STOXX 600 stracił 0,27%, a indeks akcji MSCI na całym świecie zyskał 0,42%.
Akcje rynków wschodzących wzrosły o 0,89%. Najszerszy indeks akcji MSCI z regionu Azji i Pacyfiku poza Japonią zamknął się o 1,1% wyżej, podczas gdy japoński Nikkei wzrósł o 1,40%.
Rentowność 10-letnich amerykańskich obligacji skarbowych w dalszym ciągu rosła w związku z rosnącym prawdopodobieństwem, że Fed utrzyma stopy procentowe na restrykcyjnym terytorium dłużej, niż wielu przewidywało.
Benchmarkowe 10-letnie obligacje spadły ostatnio o 6/32, osiągając rentowność 4,1668% z 4,144% pod koniec czwartku.
Cena 30-letnich obligacji spadła ostatnio o 2/32, osiągając rentowność 4,3743% z 4,372% pod koniec czwartku.
Dolar tracił na wartości w stosunku do koszyka światowych walut, ale pozostał na kursie zmierzającym do tygodniowego wzrostu w obliczu optymizmu dotyczącego obniżek stóp procentowych.
Indeks dolara spadł o 0,14%, a euro wzrosło o 0,06% do 1,0881 dolara.
Jen japoński umocnił się o 0,03% w porównaniu do dolara przy cenie 148,13 za dolara, podczas gdy funt szterling był ostatnio notowany na poziomie 1,2677 dolara, co oznacza spadek w ciągu dnia o 0,22%.
Ceny ropy naftowej wzrosły i zmierzały w kierunku tygodniowego wzrostu, ponieważ obawy o podaż wynikające z rosnących napięć na Bliskim Wschodzie przeważyły nad obawami związanymi ze słabnącym popytem.
Amerykańska ropa wzrosła o 0,34% do 74,33 dolarów za baryłkę, a cena ropy Brent była ostatnia na poziomie 79,44 dolarów, co oznacza wzrost o 0,43% w ciągu dnia.
Ceny złota wzrosły, ale wydawało się, że odnotują największy tygodniowy spadek od sześciu lat, ponieważ decydenci złagodzili oczekiwania dotyczące wczesnych obniżek stóp procentowych.
Złoto spot zyskało 0,2% do 2026,99 dolarów za uncję.
